Александр Элдер - Входы и выходы: 15 мастер-классов от профессионалов трейдинга
Наш выбор CSCO, FNSR и AKAM принес мне чистыми более $5000 ☺.
Ты сегодня продал свои позиции? Я зафиксировал прибыль по жестким стоп-приказам по многим позициям в преддверии изменения ситуации».
Заключение
Ваш подход к торговле
Что вы почерпнули из представленных в книге интервью с 15 трейдерами? Что вы собираетесь делать с полученной информацией? Ответы зависят от вашего уровня развития как трейдера и целей.
Я вижу три группы читателей этой книги: профессионалы и полупрофессионалы; новички и любители; те, кто обжегся и пытается вернуться на рынок. Позвольте мне для начала обратиться к представителям первых двух групп, а уж потом заняться и третьей.
Если вы уже зарабатываете на жизнь игрой на бирже, значит, у вас есть свой стиль и метод. Эту книгу вы прочтете, скорее всего, из любопытства или просто потому, что открыты для освоения нового. Уверен, в ней найдется что-нибудь полезное для вас. Не сомневаюсь, вы попробуете все, что вам приглянулось, сначала на компьютере, а потом на практике, на сделках с небольшими объемами с подробными записями. Через несколько месяцев после тестирования и опробования некоторых идей вы проанализируете результаты, чтобы понять, помогла ли эта книга повысить качество трейдинга.
Новичку эта книга откроет новые возможности. Возможно, и вы пойдете по стопам трейдеров, о которых узнали, – успешных, богатых и независимых. Но прежде чем подражать им, вспомните заголовок раздела во введении: «Предметы в зеркале находятся дальше, чем кажется».
Каждый трейдер из этой книги, включая автора, набил немало шишек в процессе становления профессионалом. Если предлагаемые идеи и кажутся простыми и логичными, то это потому, что трейдеры, использующие их, прошли через огонь и воду на рынке. Они вынесли из рыночных передряг опыт, часть которого можно описать, а часть нет.
Как подходить к использованию новых методов? Единственный способ овладеть ими – анализ, тестирование и тщательное ведение дневника. Выберите методы, которые вам понравились, и протестируйте их на исторических данных на компьютере. Если метод работает на бумаге, протестируйте его на реальных деньгах. Начните с маленьких тестовых сделок, ведите записи и не торопитесь. Трех, пяти и даже 10 сделок недостаточно, чтобы делать статистически надежные выводы. Прочтите еще раз комментарии Майка Макмахона относительно тестирования системы (глава 6). Если вам покажется, что это очень большой объем работы, не удивляйтесь, так оно и есть.
Все герои этой книги преданы трейдингу, любят искать и анализировать. Никто из них не взял готовую систему и не стал слепо использовать ее. Они тестировали все без исключения. Если вы действительно хотите стать успешным трейдером, следуйте их примеру.
Реабилитация трейдера
Словарь дает следующее определение слову «реабилитация» – восстановление до нормального состояния, работоспособности или производительности. Трейдер с разбитым счетом зачастую становится боязливым. Ему необходима реабилитация, чтобы вернуться к нормальному состоянию. Большинству из нас в какой-то момент карьеры трейдера требуется реабилитация.
Почти у всех трейдеров, у которых я брал интервью, хотя бы раз случалась сильная просадка. Многие, включая автора, проходили через нее неоднократно. Это не просто потеря денег, а мучение. Человек выходит на рынок, осторожно проводит несколько сделок, немного зарабатывает, начинает чувствовать себя непобедимым и вкладывает значительную часть капитала во вроде бы легкую сделку. Рынок разворачивается против него, он медлит и не выходит из сделки с минимальным убытком и вскоре обнаруживает, что счет сильно просел. Горе-игрок в отчаянии фиксирует огромный убыток, а затем совершает несколько хаотичных сделок в надежде отыграться, но чем больше он торгует, тем глубже роет себе яму.
С потерей значительной части капитала уходит нечто большее, чем деньги, – уверенность. Некоторые ведут себя как побитая собака: поджимают хвост и шарахаются от каждой тени. Многие занимаются самобичеванием, ругая себя и наказывая.
Если счет упал от $100 000 до $66 000, то он, без сомнения, сильно пострадал. Я знаю случаи, когда потери были еще больше – 80 и даже 90 %. Люди при этом становятся очень пугливыми. Хочется войти в сделку, а преодолеть страх нет сил. Боль недавних потерь делает людей неуверенными. Большинство таких трейдеров покидают рынок. Если вы не потеряли желания торговать, значит, ваша устойчивость и решительность выше, чем у большинства людей.
Самая распространенная жалоба пострадавших трейдеров – «я не могу начать торговать». Трейдер делает домашнюю работу, находит акцию для покупки, но не может заставить себя разместить приказ. Он начинает заниматься бумажной торговлей, и акция ведет себя как и предполагалось. В следующий раз он входит в реальную сделку и проигрывает. Трейдер снова торгует на бумаге и снова получает прибыль, когда же он решается на реальную сделку, акция идет против него. Но стоит ее сбросить, как она разворачивается, словно смеясь, и идет в ожидаемом направлении. Почему бумажные сделки нередко приносят прибыль, а реальные убыток?
Хорошие сделки часто возникают в условиях нестабильного рынка при неявных сигналах. Пугливый трейдер опасается действовать по таким сигналам. Он чувствует себя увереннее при наличии очевидных сигналов, хотя чувство ясности, скорее всего, говорит о том, что поезд ушел – тренд уже начался и теперь надо догонять. Страх мешает трейдеру входить в хорошие сделки и подталкивает его к плохим. Он спотыкается, наступая на шнурки от собственных ботинок.
Первый совет испуганному трейдеру – прекратить на какое-то время торговлю.
Сделайте перерыв, отдохните от рынка пару-тройку месяцев. Вы не сможете зарабатывать, пока чувствуете себя побитым и напуганным. Необходимо дистанцироваться от потерь. Трудно объективно оценивать рынок, пока рана не затянулась. Перерыв снизит эмоциональное напряжение.
Люди в состоянии стресса зачастую принимают плохие решения. Отдых от трейдинга позволит вам залечить раны. Реабилитация начинается с закрытия всех позиций: полный покой.
Тестирование на исторических данных и форвардное тестированиеДля проверки индикаторов и систем большинство трейдеров вводят исторические данные в тестирующую программу и получают соотношение прибылей и убытков, наибольшие и наименьшие прибыли и убытки, а также среднюю величину прибыли или убытка. Наибольшие периоды выигрышей и потерь, а также максимальные просадки создают ощущение объективности и надежности данных.
Такие распечатки дают ложное чувство безопасности.
Распечатка может быть очень красивой, но что вы скажете, если система принесет пять убытков кряду, когда вы начинаете торговать на реальные деньги? Тестирование не подготовило вас к этому, но такое случается сплошь и рядом. Вы, стиснув зубы, входите еще в одну сделку и снова проигрываете. Ваш капитал тает. Неожиданно впечатляющая распечатка начинает казаться соломинкой, на которую вы поставили свое будущее.
Компьютерное тестирование настолько популярно, что программисты создали целую индустрию – платное тестирование систем. Некоторые трейдеры тратят месяцы, если не годы, пытаясь освоить программы тестирования. У неудачника, который не может признать, что он боится торговать, есть отличное оправдание собственного бездействия: он осваивает новую программу. Он как пловец, который боится воды и без конца утюжит свои плавки.
Только один способ тестирования систем действительно работает. Он требует много времени и сил, но это единственная возможность подготовить вас к игре на бирже. Он состоит в том, чтобы просматривать исторические данные день за днем, фиксировать сигналы на предстоящий день и только после этого переходить следующему дню и записывать сделки и сигналы.
Начните с загрузки данных по интересующей вас акции или фьючерсу минимум за последние два года. Откройте начальные данные, не глядя на то, что произошло потом. Включите свою программу технического анализа и электронную таблицу. Две самые важные для трейдеров клавиши на клавиатуре – Alt и Tab, так как они позволяют переключаться между двумя программами. Откройте два окна в своей аналитической программе: одно для долгосрочного графика и его индикаторов, другое – для краткосрочного графика. Откройте электронную таблицу, запишите правила своей системы вверху страницы и создайте колонки для даты и цены входа, а также даты и цены выхода.
Перейдите к недельному графику и запишите, какой сигнал он подает. Если это сигнал покупки или продажи, откройте дневной график на эту же дату и проверьте, подтверждает ли он данный сигнал. Если да, то запишите в электронную таблицу приказ, который нужно дать брокеру. Теперь вернитесь к дневному графику и перейдите на один день вперед. Посмотрите, сработал ли ваш приказ на покупку или продажу. Если да, вернитесь в электронную таблицу и запишите результат. День за днем отслеживайте вашу сделку, рассчитывая стоп-приказы и решая, где зафиксировать прибыль.
