АЛЕКСАНДР ПАСЫНКОВ - ФЕНОМЕН РОСТОВЩИЧЕСТВА
Занятость большого числа людей прямо или косвенно зависит теперь от создания фиктивного капитала. В США численность занятых в финансовых институтах в 1992 г составила 2561 тыс. чел. В городе–государстве Сингапуре большинство рабочих мест принадлежит банковским служащим.
Именно крупный капитал сейчас правит миром, а не президенты и правительства. "Торговцы валютой и ценными бумагами, действующие в мировом масштабе, направляют непрерывно растущий поток свободного инвестиционного капитала и могут тем самым определять счастье и горе целых государств, делая это, будучи свободными, от государственного контроля". Так писал в 1997 году Ганс-Питер Мартин, доктор юридических и политических наук, член-корреспондент Римского клуба.
Это подтвердил 22 июля 1996 года бывший генеральный секретарь ООН Бутрос Гали: "В очень многих сферах политические лидеры уже не обладают суверенитетом в принятии решений. Но они полагают, что ещё могут сами решать центральные вопросы. Я утверждаю, что это лишь фантазия, только иллюзия".
Как формировался современный фиктивный капитал уже проверенной историей долговой ростовщической пирамиды? Начиная с 1971 года американские власти отказались от выполнения своих обязательств по обмену долларов на золото. За 30 лет безудержная эмиссия долларов привела к формированию глобальной финансовой пирамиды. Обеспеченность долларовой массы золотовалютными резервами США составляет всего 4%, и устойчивость доллара целиком определяется спросом на эту валюту. За период с 1914 по 1954 г. сумма государственного долга США увеличилась с 1,2 млрд. долл. до 278,8 млрд. долл., а в настоящее время США должны всему миру более 30 трлн. долл., в том числе около 5 трлн. должно непосредственно федеральное правительство США! На каждого работающего американца приходится долг казне 145 тыс. долларов.
Кратко отметим, что развал мировой социалистической системы в конце 80-х годов также непосредственно обусловлен механизмами процентной экономики. Подписанная президентом США Рейганом в марте 1982 года директива по национальной безопасности NSDD-32 рекомендовала «нейтрализацию» советского влияния в Восточной Европе и ведение экономической войны против СССР. Один из пунктов этой секретной директивы включал широко организованную техническую дезинформацию с целью разрушения советской экономики. В начале 80-х годов в страны соцлагеря: Венгрия, Польша и др. хлынули огромные кредитные потоки западных банков по программам приобретения технологического оборудования и реконструкции промышленности. Скоррупированная партократическая верхушка подписывала контракты по приобретению устаревшего и неадаптированного к условиям местного производства оборудования под программы реализации будущей продукции на рынках Запада. В дальнейшем западные фирмы просто отказались приобретать выпускаемые товары, а западные банки резко повысили кредитные ставки. В итоге многие страны соцлагеря оказались в долговой кабале и кризисной ситуации. Резко упал уровень жизни рабочих, поскольку из бюджета стран производились большие платежи по процентам. На фоне социального недовольства в Польше возникло рабочее движение «Солидарность», а Советский Союз, пытаясь спасти ситуацию, в 1982 году оказал только Польше срочную финансовую помощь на сумму более 2 млрд. долларов. Однако, затравочные процессы долговой кабалы были запущены, и система власти соцстран была обречена на банкротство. История еще раз подтвердила, что победители всегда распоряжаются кредитом и правом получать процент.
С 1992 года Федеральная Резервная Система (ФРС) активно накачивала американскую экономику долларами. В среднем рост денежной массы составлял около 10% ежегодно, рост ВВП - не выше 4,7%, и при этом практически отсутствовала инфляция. Этот магический треугольник и являлся каркасом «нового экономического чуда». Куда же сбрасывались долларовые «излишки»? Считалось, что на фондовый рынок, и, прежде всего - в сектор «высоких технологий», положение на котором отражает индекс NASDAQ. До 2000 года его рост шел почти по экспоненте. За один только 1999 год, например он, вырос почти в 2,5 раза, подпрыгнув с уровня 2100-2200 пунктов до 5000, а общий объем капитализации здесь составил фантастическую цифру - порядка 10 триллионов долларов. На максимуме индекса NASDAQ показатель цена/чистая прибыль в расчете на акцию составлял здесь в среднем около 200, для индекса NASDAQ-100 (крупнейшие фирмы) - приблизительно 400, а для акций фирмы Yachoo! - 1200. То есть в переводе на обычный язык, вложения в эти акции должны были окупиться, если ничего не случится, соответственно через 200, 400 и 1200 лет! Ясно, что никто из инвесторов таких дивидендов для себя и потомков не ждал, а вкладывал деньги в надежде на дальнейший рост стоимости этих акций и - лишь отчасти - на повышение прибыльности «виртуального» сектора экономики. Впрочем, сходная картина наблюдалась и на менее экзотичных рынках. Если средний показатель цена/прибыль для акций 500 крупнейших корпораций США за последние 30-40 лет был равен в среднем 15, то к началу 2000 года он составлял 36, к началу 2001 - 30, и даже сейчас, судя по косвенным данным, колеблется в пределах 22-24. При этом, если говорят, что за день торгов стоимость всего рынка увеличилась, например, на 10 миллиардов долларов, это, конечно, не значит, что на рынок пришли 10 миллиардов новых денег. В торгах могло участвовать, например, всего 5 процентов от существующих акций. Эти 5 процентов выросли в цене на десять процентов. Соответственно, в счётных книгах и оставшиеся 95 процентов выросли на десять процентов. Вот таким образом с 1992 по 1999 год стоимость одной акции интернет-провайдера "America Online" выросла в 925 раз. В результате в 1999 году компания "America Online", несмотря на мизерный размер своих балансовых активов, по капитализированной стоимости превосходила весь российский рынок акций на высшей точке его взлета и стоила в четыре раза больше, чем крупнейший мировой производитель автомобилей, корпорация "General Motors".
Всякая долговая пирамида лопается. Современность не делает исключений. Интернет-пузырь лопнул весной 2000 года. Молодой южноафриканский бизнесмен, вовремя продавший на спекулятивном пике свою Интернет-компанию, успел за 20 миллионов долларов слетать на космический борт «Мира» туристом, а вот другим не повезло. Лидер Интернет-рынка компания AOL Time Warner списала порядка 100 миллиардов долларов активов, а WorldCom – 80 миллиардов долларов. Естественно, что не было ни пожара, ни цунами, ни космических пришельцев, которые бы вдруг уничтожили имущество этих компаний. Просто компании сначала думали, что у них есть эта собственность, а теперь они думают, что её нет... Вот экономический пример того, что «истинный эксбиционизм состоит в показывании того, чего нет». (Ежи Лец) В совокупности развитие торговли через Интернет внесло менее 0,01% в общеэкономическое увеличение роста производительности. Мобильные сети третьего поколения, на покупку лицензий по которым компании в Европе тратили десятки миллиардов долларов, до сих пор не развернуты - просто потому, что они никем не востребованы. Оптоволоконные сети в США загружены на 5% и нет никаких оснований полагать, что эта загрузка серьезно вырастет.
В итоге совокупные потери на американском фондовом рынке за последние 4 года превысили 7 трлн. долл., аналогичные процессы происходят в Европе и Японии. По подсчетам Bloomberg, американские компании списали в 2002 г. $750 млрд. активов, приобретенных в конце 1990-х гг. Эта цифра в два с лишним раза превышает ВВП России. France Telecom в 2002 г. списала 18,2 млрд. евро, а убыток в 20,7 млрд. евро, объявленный 5 марта, стал рекордным в корпоративной истории Франции. Но всего через два дня Vivendi побила этот рекорд, объявив о списании 18,4 млрд. евро и убытке в 23,3 млрд. евро. Финансовые компании списывали гигантские суммы по другим статьям: вложения в акции, просроченные кредиты. Крупнейший банк мира, японский Mizuho, уже списал $17,2 млрд. по безнадежным кредитам.
Тем временем в США появились элитные загородные частные клубы (фитнес-центры, рестораны и т. д.), рассчитанные на богатых клиентов, которыми стали, в частности, топ-менеджеры бесчисленных интернет-компаний. Средства на красивую жизнь менеджеры получали от доверчивых инвесторов, которым они обещали бум интернет-торговли и прочих изобретений новой экономики.
Занятно сравнение мировых игроков на фиктивных рынках капитала с участниками “безумного чаепития” из книги Л. Кэрролла “Алиса в стране чудес”. «Когда за столом на одном месте чай был выпит, а пирожное съедено, то было вполне естественно, что Шляпочник и Мартовский Заяц передвигались, занимая соседнее место. Когда Алиса полюбопытствовала, что же произойдет тогда, когда они снова возвратятся на свои первоначальные места, то Мартовский Заяц переменил тему Разговора»... (Винер Н.Кибернетика и общество. М.: Издательство иностранной литературы, 1958.).
