Владимир Брюков - Как предсказать курс доллара. Эффективные методы прогнозирования с использованием Excel и EViews
Еще одним важным направлением в сфере валютного прогнозирования является составление рекомендуемых цен продажи и покупки валют, что позволяет инвестору составлять стоп-заявки на продажу или покупку валют с определенным уровнем надежности. При желании уровень надежности можно повысить за счет повышения цены продажи или снижения цены покупки валюты, однако при этом у инвестора соответственно повышается риск упущенной прибыли. Умение составлять рекомендуемые цены покупки и продажи позволяет инвестору рассчитать приемлемый дня него уровень риска и обеспечить эффективное участие в валютной игре.
С уважением,
Владимир Брюков, независимый аналитик
Свои вопросы к автору по содержанию этой книги, а также предложения по ее улучшению читатели могут прислать на адреса его электронной почты:
[email protected], [email protected], [email protected]
Литература
1. Андерсон Т. Статистический анализ временных рядов / пер. под ред. Ю.К. Беляева. М.: Мир, 1976.
2. Дрейпер Н., Смит Г. Прикладной регрессионный анализ: пер. с англ. Кн. 1. 2-е изд… М.: Финансы и статистика, 1986.
3. Елисеева И.И., Юзбашев М.М. Общая теория статистики: учебник/ под ред. И.И. Елисеевой. М.: Финансы и статистика, 1995.
4. Макарова Н.И., Трофимец В.Я. Статистика в Excel. М.: Финансы и статистика, 2003.
5. Молчанов И.Н., Герасимова И.А. Компьютерный практикум по начальному курсу эконометрики (реализация на EViews): практикум. Ростов н/Д, 2001.
6. Турунцева М.Ю. Анализ временных рядов. М.: МИЭФ ГУ-ВШЭ, 2003.
7. Четыркин Е.М., Калихман И.Л. Вероятность и статистика. М.: Финансы и статистика, 1982.
8. Эконометрика: учебник / под ред. И.И. Елисеевой, И.И. Елисеева, С.В. Курышева, ТВ. Костеева и др. 2-е изд., испр. и доп. М.: Финансы и статистика, 2006.
© Брюков В.Г., 2011 © ООО «Центр Исследований Платежных Систем и Расчетов», 2011
© ООО «КноРус», 2011
Примечания
1
Турунцева М.Ю. Анализ временных рядов. М.: МИЭФ ГУ-ВШЭ, 2003. С. А—9.
2
См., например: Эконометрика: учебник / под ред. И.И. Елисеевой. 2-е изд., испр. и доп. М.: Финансы и статистика, 2006. С. 43—132.
3
Последние данные, имевшиеся у автора на тот момент, когда писались эти строки.
4
Здесь и далее необходимо учитывать, что при вычислении Р-значения коэффициента регрессии компьютерная программа может использовать число в экспоненциальном формате, который обычно применяется для обозначения очень больших или очень малых чисел. Часть числа заменяется символами Е + n (для очень больших чисел) и Е — n (для очень маленьких чисел), где Е (экспонента) означает умножение предшествующего числа на 10 в степени n. Если, например, число 5,4Е -60 перевести в числовой формат, то оно будет равно 0,00…
5
См. Эконометрика. С. 107.
6
Знак ^ используется в качестве обозначения степени числа, т. е. R^2 равно R2.
7
В книге все стоимостные выражения указываются в деноминированных единицах. В январе 1998 г. в России была проведена деноминация (уменьшение номинала) рубля, в результате которой его стоимость уменьшилась в 1000 раз. В июне 1992 г. доллар стоил 44,4 руб. и в дальнейшем продолжал быстрый рост. Однако для осуществления математических расчетов необходимо пользоваться едиными масштабами измерения стоимости, поэтому можно сказать, что в этот момент доллар стоил 4,44 коп. в копейках 1998 г., а к апрелю 2010 г. его цена превышала 30 руб.
8
Четыркин Е.М., Калихман И.Л. Вероятность и статистика. М.: Финансы и статистика, 1982. С. 255.
9
Гомоскедастичность, или гомогенность, дисперсии — состояние, при котором измерения вариативности колеблются внутри диапазона, ожидаемого при случайной вариативности; гетероскедастичностъ — состояние, при котором измерения вариативности являются большими, чем ожидаемые случайно.
10
Андерсон Т. Статистический анализ временных рядов / пер. под ред. Ю.К. Беляева. М. Мир, 1976. С. 276.
11
Андерсон Т. Статистический анализ временных рядов. С. 35, 39.
12
В этом и следующем абзацах стоимость доллара в рублях приводится с учетом деноминации в 1998 г.
13
Дрейпер И., Смит Г. Прикладной регрессионный анализ: пер. с англ. Кн. 1. М.: Финансы и статистика, 1986. С. 199.
14
Дрейпер Н., Смит Г. Прикладной регрессионный анализ. С. 190.
15
Дрейпер Н., Смит Г. Прикладной регрессионный анализ. С. 190.
16
GujaratiD.N. Basic Econometrics. Third Ed. Me. Graw-Hill. Inc., 1995. P. 509–513.
17
См., например: Эконометрика. С. 327–334.
18
Андерсон Т. Статистический анализ временных рядов. С. 43.
19
Свешников АЛ. Прикладные методы теории случайных функций. М.: Наука, 1968. С. 33.
